先週、アジアから米国および欧州へのコンテナ輸送量は過去最高を記録しました。在庫再構築のピークシーズンを迎える企業にとって、輸送コストは引き続き高止まりするでしょう。

木曜日に発表されたドリューリー世界コンテナ指数によると、上海発ロサンゼルス行きの40フィートコンテナのスポット運賃は過去最高の9,733米ドルに上昇し、前週比1%増、前年比236%増となった。上海発ロッテルダム行きは12,954米ドルに上昇し、前週比1%増、前年比595%増となった。主要8航路を反映した総合指数は8,883米ドルに達し、前年比339%増となった。

市場が逼迫している理由の一つは、交通量の多い太平洋横断航路でアメリカからの輸入品を運ぶコンテナが継続的に不足していることです。アメリカ最大の海上貿易の玄関口であるこの港には、輸出貨物を積載したコンテナの5倍もの量のコンテナ貨物が流入しています。

アトランタに本社を置くハバティ・ファニチャーの会長兼CEOは、投資家とのインタビューで、「現在、コンテナ、製品、出荷などのバックログ、そしてこれらの製品のいずれも遅延しています。これは非常に深刻な状況です」と述べた。同氏は今週の投資家会議でそう語った。

供給問題がいつまで続くと予想されるかとの質問に対し、スミス氏は「サプライチェーンの問題は来年まで続くと言われています。今年、状況が改善するとは思いません。もしかしたら、良くなるかもしれません。コンテナとスペースを確保するために、追加料金を支払わなければなりません。」と述べた。

港は依然として混雑しており、さらに悪化している

ロサンゼルス港は水曜日、6月のコンテナ輸入総量は46万7,763TEUだった一方、輸出量は9万6,067TEUに減少し、2005年以来の最低水準となったと発表した。ロングビーチ港では、先月の輸入量は前年同月比18.8%増の35万7,101TEU、うち輸出量は0.5%減の11万6,947TEUだった。両港の先月の輸入総量は、前年同月比13.3%増加した。

一方、港湾交通を監視している当局者によると、水曜日夜の時点で、ロサンゼルスのロングビーチに停泊し、荷下ろしを待つコンテナ船は18隻だった。このボトルネック状態は昨年末から続いており、2月初旬にはピーク時に約40隻に達した。

ロサンゼルス港湾局のジーン・セロカ事務局長は記者会見で、消費財の需要は年内は安定的に推移する見込みだと述べた。「秋物ファッション、新学期用品、ハロウィン用品が港に到着しており、一部の小売業者は年末商戦向け商品を予定より早く出荷している」とセロカ氏は述べた。「あらゆる兆候が下半期の好調さを示している」

ロングビーチ港のエグゼクティブディレクター、マリオ・コルデロ氏は、2021年の残りの期間はeコマースが貨物輸送を促進すると予想しているものの、貨物量はピークに達する可能性があると述べた。コルデロ氏は、「経済が引き続き開放され、サービスが拡充されるにつれて、6月には消費者の商品需要が徐々に安定していくことが分かる」と述べた。

今年上半期の国際市場の概観は、次のように簡単にまとめられます。

1. 輸送需要の大幅な増加

クラークソン社の第2四半期レポートによると、2021年の世界コンテナ輸送量の成長率は約6.0％で、2億600万TEUに達すると予想されています。

2. 新造船の市場参入速度は安定しており、大型船化が継続した。

クラークソンの統計によると、5月1日現在、世界のフルコンテナ船の数は5,426隻、2,424万TEUとなっている。

3. フリート賃料は引き続き上昇

船舶リースの需要は着実に増加しており、一部の荷主もリース活動に参入しています。市場賃料水準は着実に上昇し、年間を通じて高水準に達しました。

今年後半の国際市場は次のような特徴を示すことが予想されます。

1. 景気回復は海運需要の増加を刺激する。クラークソンの予測によると、2021年の世界のコンテナ輸送需要は前年比6.1%増加する見込みだ。

2. 輸送力の規模はますます大きくなり続けています。

3. 2021年も引き続き流行の影響を受けているため、世界の海運市場の運営効率は大幅に低下するでしょう。

4. 産業の集中度は概ね安定している。

提携運営方式により、業界は激しい価格競争による市場シェアの争いを回避し、流行期間中の市場の安定を維持した。

今年後半の中国市場の見通し：

1. 輸送需要は引き続き改善すると見込まれます。

2. 運賃変動が拡大する可能性があります。感染症は引き続き海運市場に影響を及ぼし、サプライチェーンシステムが混乱し、港湾運営の効率が大幅に低下し、輸送力の供給が逼迫しています。

北米路線

米国の新型コロナウイルス感染者数と死者数は、対応のまずさにより世界一となっている。米国は資本市場の繁栄を維持するために巨額の資金を投入しているものの、実体経済の回復の遅れを隠すことはできず、実際の失業者数は流行前の数をはるかに上回っている。今後、米国経済は金融危機から脱却する可能性が高い。

さらに、米中貿易摩擦の継続も米中貿易に大きな影響を及ぼす可能性があります。現在、米国は多額の失業給付金を支給しており、短期的には大きな需要刺激となっています。中国の対米輸出統合需要は当面高水準を維持すると予想されますが、不確実性は高まっています。

アルファライナーの統計によると、2021年に竣工予定の新造船のうち、10,000～15,199TEUの船は19隻で、積載量は227,000TEUとなり、前年比168.0%増加しました。新型コロナウイルス感染症の流行により、人手不足が深刻化し、港湾運営の効率が大幅に低下し、港湾内で大量のコンテナが滞留しています。

コンテナ設備への投資増加と新規キャパシティの回復に伴い、現在の空コンテナ不足とキャパシティ逼迫は緩和されると予想されます。下半期には、米国での感染状況が徐々に安定すれば、中国の対米輸出は安定を維持すると予想されますが、急激な増加が続く場合は、一定の困難が生じる可能性があります。北米航路の需給関係は均衡を取り戻し、市場運賃は過去最高水準から正常水準に戻ると予想されます。

ヨーロッパから陸路

2020年、ヨーロッパでは流行が早く発生し、より長期間続きました。その後、変異株デルタ株の流行により、ヨーロッパ経済はより大きな打撃を受けました。

2021年に入り、欧州では依然として感染拡大が続いているものの、欧州経済は良好な回復力を示しており、EU地域が採択した前例のないEU経済回復計画と相まって、欧州経済の感染拡大の影響からの回復を支える役割を果たしてきた。総じて、感染拡大の緩やかな減速に伴い、中国の欧州向け輸出統合への需要は改善しており、市場の需給関係は安定している。

ドリューリーの予測によると、2021年の北西ヨーロッパと北米の西行き輸送需要は約1,041万4,000TEUとなり、前年比2.0％増、成長率は2020年より6.8ポイント上昇する見込みだ。

疫病の影響により、全体的な輸送効率が大幅に低下し、一部のコンテナが港に滞留し、市場では船積みスペースが逼迫する状況が見られた。

キャパシティ面では、市場全体のキャパシティは現在高い水準にあります。感染症流行期におけるキャパシティの伸びは比較的緩やかでしたが、新規キャパシティは主に大型船であり、主要航路への投資によってキャパシティ不足を部分的に緩和する見込みです。長期的には、コンテナ輸送市場が感染症流行の影響から回復すれば、市場は需給バランスを取り戻すでしょう。

南北ルート

2021年も、感染症は世界中で拡大し続けるでしょう。各国は巨額の資金を投入して商品価格を押し上げており、ほとんどの商品価格は2008年の世界金融危機発生前の水準まで上昇し、資源輸出国の困難を部分的に緩和しています。

しかし、資源輸出国の多くは発展途上国であるため、公衆衛生体制が脆弱で、流行を抑制するためのワクチンも不足しています。特にブラジルやロシアなどの国々では流行が深刻で、経済全体に深刻な打撃を与えています。同時に、深刻な流行は生活必需品や医療用品の需要を刺激しています。

クラークソンの予測によると、2021年にはラテンアメリカ航路、アフリカ航路、オセアニア航路のコンテナ輸送需要がそれぞれ前年比7.1%、5.4%、3.7%増加し、成長率は2020年と比較してそれぞれ8.3、7.1、3.5パーセントポイント増加する見込みだ。

全体的に見ると、2021年には南北ルートの輸送需要が回復する見込みだが、疫病の影響で供給システムの効率が低下し、輸送力の供給が逼迫している。

南北路線市場は短期的には輸送需要に支えられているものの、関係国の感染状況が効果的に抑制されなければ、長期的には市場動向に圧力をかけることになるだろう。

日本ルート

2021年に入り、日本国内の感染状況は再び悪化し、2020年のピークを上回ったため、東京オリンピックは観客の入場を禁止する形で開催される可能性があり、オリンピックに投じられた巨額の資金は莫大な損失に直面する可能性があります。

この疫病は、もともと弱体な日本経済にさらなる打撃を与え、人口の高齢化など構造的な問題も深刻化しており、多額の債務を抱える中で日本の経済成長は勢いを失っている。

中国から日本への輸出航路の輸送需要は概ね安定しており、また、日本航路を運航する定期船会社は長年にわたり安定した事業構造を形成しており、市場シェアをめぐる悪質な競争を回避しているため、市場状況は安定を保っています。

アジア内の路線

これまで感染拡大をうまく抑制してきたアジア諸国も2021年には感染拡大がさらに深刻化すると予想され、インドなどの国ではデルタ変異株の影響で感染拡大が制御不能に陥っている。

アジア諸国は発展途上国が中心であるため、保健医療体制が脆弱であり、今回の感染症流行は貿易、投資、人の流れを阻害している。今回の感染症流行を効果的に抑制できるかどうかが、アジア経済が今後安定し、回復できるかどうかを左右する主要な要因となるだろう。

クラークソンの予測によると、2021年のアジア域内海運需要は約6,320万TEUで、前年比6.4%増となる見込みです。輸送需要は安定回復し、航路の輸送能力供給はやや逼迫する見込みです。しかしながら、今回の感染症流行により、今後の輸送需要に対する不確実性は高まり、市場運賃の変動幅も拡大する可能性があります。